新能源车：全球9月电动车销量同环比持续高增，Q4望延续景气，欧洲政策加码，电动化趋势不可逆转。1）国内：据合格证数据，9月新能源车产量14.1万辆，环比+29%，同比+86%。其中乘用车13.1万辆，环比+31%，同比+88%；2）海外：据KBA、SM魏伶优MT，、英国销量分别为42015辆、34303辆，环比+27%、+303%，超预期。9月单月全欧销量预计达17-18万，累计78-79万，同比+108%，预计2020年欧洲电动车销量有望达120万，远超市场预期；政策面，《节能与新能源汽车技术线日汽车工程学会年会上正式发布，2035年，汽车产业全面实现电驱动化，新能源汽车占50%，混合动力汽车占50%；乘用车新车油耗2025降到4.6L/100km，2030降到3.2L/100km，2035降到1.7L/100km；2030-2035，氢燃料电池汽车，100万辆市场保有量。投资：龙头个股三季报业绩兑现，q4旺季后，20H1全球低基数+自发消费激活，21H1全球电动车销量同比高增趋势确定，继续看好。推荐子行业：电芯、电解液、湿法隔膜、负极、锂电设备、核心零部件（热管理、高压直流继电器）、TWS电池。 新能源发电：（1）光伏：9月国内光伏新增装机2.54GW，同增119%，同时玻璃价格上涨显示需求向好，产业链来看，硅料供需边际改善、电池处于技术淘汰周期、硅片价格因供给节奏以及成本曲线支撑或好于预期、玻璃阶段性供需偏紧，当前行业2021年估值中位数约27倍，高成长行业相对偏低。（2）风电：9月风电新增装机3.02GW，同增52%，在三北解禁和抢装带动下，2020年风电新增装机或达33GW，同增约28%，考虑到海风、陆上第二波抢装、大项目以及平价周期，2021年需求或达30GW，需求不悲观，同时“全生命周期发电小时数”对海风项目收益率影响不足1PCT，不改行业趋势，风电产业链中整机环节弹性大、零部件环节业绩确定性较高，此外本轮风电景气周期出现明显大型化的趋势，对产业链影响深远，值得关注，当前行业2021年估值中位数14倍，性价比较高。 电网工控：1）疫情加速制造业转型升级与人工替代进程，国产品牌凭借可靠交付、灵活响应与快速提升的品牌影响力持续抢占外资份额，Q3以来下游需求持续复苏，新客户价值量有望显著提升；2）“新基建”背景下5G基站、数据中心、充电桩需求加速，地产显著回暖，配套电源需求爆发、低压电器维持高景气度；3）2020年信息化投资继续高增，特高压建设超预期，电网整体投资稳健增长。 光伏风电：1）据中电联，1-9月风电新增装机13.1GW；2）据PVinfolink，本周3.2mm光伏玻璃最高价格上涨4.9%至43元/㎡；3）工信部发布水泥玻璃（修订）征求意见稿等。 电网工控：六部委联合发布《关于支持民营企业加快发展与转型升级的实施意见（发改体改〔2020〕1566号）》 新能源车：宁德时代、恩捷股份、璞泰来、三花智控、比亚迪、亿纬锂能、宏发股份、拓普集团、先导智能、赢合科技、鹏辉能源、卧龙电驱等。风电光伏：隆基股份、通威股份、福莱特、福斯特、亚玛顿、信义光能、阳光电源等；日月股份、金风科技、天顺风能、明阳智能、运达股份等。 电网工控：汇川技术、麦格米特、信捷电气；良信电器、正泰电器、鲁亿通；国电南瑞、国网信通、林洋能源、安靠智电、思源电气、炬华科技等。 -- 1、中投网尊重与知识产权。如发现本站文章存在版权问题，烦请联系，我们将及时沟通与处理。 2、凡本网注明来源：***(非中投网)的作品，均转载自其它，转载目的在于传递更多信息，并不代表本网赞同其观点和对其真实性负责，不对您构成任何投资，用户应基于自己的判断，自行决定相关投资并承担相应风险。 工业互联网就是工业带来的机器、设施和系统网络与互联网带来的智能设备、智能网络和智能决策间的融合，是数据流、硬件、软件和智能的交互。 工业互联网...[详细] 西部大开发，是在新中国成立后西北开发的基础上提出的，是中华人民国中央的一项政策，是国家级战略，目的是“把东部沿海地区的剩余经济发展能力，用...[详细] 移动通信自20世纪80年代诞生以来，经过三十多年的爆发式增长，已成为连接人类社会的基础信息网络。移动通信的发展不仅深刻改变了人们的生活方式，而且已成为推动...[详细] 数字是指以现代互联网、物联网、大数据、人工智能、区块链等技术为支撑，充分契合发展的客观规律与建设创新的主观能动性的一种多元化协同、度互...[详细] 中医药是我国传统医学的瑰宝。中医药在疾病的预防、治疗以及保健等领域有着独特的优势，在医学界的作用日益加强。中医药产业是中医药在国民经济中的表现形式，是...[详细] 半导体是指常温下导电性能介于导体与绝缘体之间的材料。半导体在收音机、电视机以及测温上有着广泛的应用。如二极管就是采用半导体制作的器件。半导体是指一种导...[详细] 直播电商属于网络直播的一个分支，直播电商是在淘宝、蘑菇街、京东商城、唯品会等电商平台相继推出直播业务后兴起的一种泛娱乐类直播，电商店铺的店家或模特主播...[详细] 芯片（chip）就是半导体元件产品的统称，是集成电的载体，由晶圆分割而成。芯片制作完整过程包括芯片设计、晶片制作、封装制作、成本测试等几个环节，其中晶片...[详细] 地摊经济，作为一种特殊的经济形式，自古有之，在现代城市生活中仍发挥着重要作用。由于地摊经济是未在工商管理部门登记注册的、临时性、流动性的经济形式，所以...[详细] 新基建包含了两个口径，一个是旨在创新的狭义新基建，主要包括以科技产业升级为核心领域的配套基础设施建设，如5G基站、工业互联网、物联网、车联网、人工智能、...[详细] 投资要点 新能源车：全球9月电动车销量同环比持续高增，Q4望延续景气，欧洲政策加码，电动化趋势不可逆转。1）国内：据合格证数据，9月新能源车产...[详细] 投资主题： 新能源汽车：根据中汽协数据，9月新能源汽车产销分别达到13.6万辆和13.8万辆，环比增长28.9%和26.2%，同比增长48.0%和67.7%。欧洲新能...[详细] 随着欧美地区疫情蔓延加速，市场对于疫情影响原油需求前景的担忧再度加深。金联创预计短期内油价仍缺乏进一步上行的动力，料维持区间震荡行情。 国际能...[详细] 10月23日，中国海洋石油集团有限公司（下称“中国海油”）对外宣布，我国渤海湾首个千亿方大气田渤中19-6气田试验区开发项目正式投...[详细] 10月22日上午，中铁二十二局集团技术人员在广州黄埔有轨电车1号线北师大实验学校站至香雪站段，组织首辆列车调试累计行驶突破1000公里，线及设备状态稳定，...[详细] 最大航时达5小时的氢燃料电池无人机、可载6人的燃料电池动力系统游览船、续航里程超过120千米的氢燃料电池自行车在近日于广东佛山举办的202...[详细] 投资要点 申万电气设备6705下跌4.48%，表现弱于大盘。新能源汽车涨0.68%，锂电池跌0.26%，核电跌0.86%，发电及电网跌1.78%，工控自动化跌3.35%，...[详细] 在日前举行的“2020国际风能大会暨展览会”上，400余家风能企业代表联合发布《风能宣言》，一度带动风电板块集体上涨。 根据我...[详细] “我国光伏产业经过了多年的发展，初步形成了以国内大循环为主体、国内国际双循环相促进的格局。”10月22日，在江苏金坛举行的2020光伏新能...[详细] 10月份以来的数日之间，大商所焦炭期货价格先后突破2000元／吨，于10月23日跃升至2150元／吨上方，期间累计涨幅超过8%，创下自2019年8月以来最高价格。...[详细] 今年前三季度，山西省货物贸易进出口总值983.1亿元(人民币，下同)，比去年同期下降5.8%。第三季度... 投资要点 新能源车：全球9月电动车销量同环比持续高增，Q4望延续景气，欧洲政策加码，电动化... 今日三大指数全线低开，随后快速下探，全天维持弱势震荡走势。沪指表现较为疲弱，可转债持续分化，盘中... 10月26日消息，近日，天眼查App显示，高考培训机构领世培优关联公司领世瑞丰教育科技有限公司新增一... 猜想一：市场调整进入尾声？ 实现概率：90% 具体理由：近期处于高位的科技、医药、消费&ldqu... “探寻恐怖的，寻找惊悚的源头，欢迎收听xx讲故事”。结束一天工作后，回到出租屋的90后... -- 更多 详细 ·【中投读统计】P——诺贝尔经济学获得者保罗萨缪尔森称之为“20世纪最伟大的发明之一”
|